В течение прошлого года, «в условиях возросшей глобальной неопределенности», Национальный банк Сербии (НБС) купил рекордное количество евро на межбанковском рынке, чтобы сохранить стабильность сербской валюты. Индикатор системного стресса и другие параметры финансового здоровья «свидетельствуют об устойчивости и сохранении стабильности отечественной финансовой системы в целом», говорится в отчете НБС за 2023 год.
В этом же документе НБС перечислил меры, которые способствовали сохранению стандартов для граждан, а также курса динара.
«В 2023 году Национальный банк Сербии провел интервенции с чистыми покупками иностранной валюты на сумму 3,9 млрд евро, что является рекордным годовым объемом чистых покупок иностранной валюты. Таким образом, как и в предыдущие годы, относительная стабильность обменного курса сохранилась и способствовала дальнейшему увеличению валютных резервов», - говорится в опубликованном сегодня издании.
Как отмечает регулятор, в октябре 2023 года Сербия впервые выпустила восьмилетние государственные облигации, которые зафиксировали рекордный спрос со стороны инвесторов и которые с февраля 2024 года входят в индекс облигаций J.P. Morgan.
В связи со снижением глобальной неопределенности и благоприятными внутренними макроэкономическими перспективами премия за риск в евро и долларовом долге Сербии также снизилась в 2023 году.
Все три рейтинговых агентства сохранили кредитный рейтинг Сербии, в то время как Standard & Poor's повысило прогнозы Сербии на получение кредитного рейтинга инвестиционного уровня со стабильного до позитивного.
Второй год подряд был достигнут новый рекордный уровень притока прямых иностранных инвестиций в размере 4,5 млрд евро (4,2 млрд евро нетто), и НБС ожидает, что этот источник иностранной валюты продолжит полностью покрывать дефицит счета текущих операций в предстоящий период, как это было в предыдущие девять лет.
В 2023 году валютные резервы НБС увеличились на 5,5 млрд евро, и на конец декабря 2023 года составили 24,9 млрд евро брутто и 20,8 млрд евро нетто.
С 2018 года валютные резервы демонстрируют постоянный ежегодный рост и в совокупности увеличились в 2,5 раза за шестилетний период.
В дополнение к внешним рискам в виде геополитических событий, замедления снижения глобальной инфляции и затрудненного доступа к источникам финансирования, НБС также определил внутренние риски, которые преобладали в прошлом году.
По определению центрального банка, к ним относятся: длительная продолжительность инфляционного давления и неопределенность в отношении динамики цен на энергоносители и другие сырьевые товары; высокий уровень евроизации отечественной финансовой системы; замедление кредитной активности и потенциальный рост проблемных кредитов и их влияние на прибыльность банков; неопределенность в отношении динамики цен на жилую и коммерческую недвижимость; Воздействие изменения климата на экономику и, следовательно, на финансовый сектор через материализацию физических рисков и рисков переходного периода.
Банковский сектор, кредиты и сбережения
Согласно результатам макропруденциальных стресс-тестов на конец 2023 года, банковский сектор Сербии остается устойчивым, адекватно капитализированным и высоколиквидным даже к самым сильным предполагаемым шокам.
«Банковский сектор Сербии, на долю которого приходится около 91 процента активов финансового сектора, оставался стабильным в 2023 году благодаря адекватной капитализации, высоким показателям ликвидности и прибыльности», — говорится в отчете НБС.
Активность внутреннего кредитования замедлила рост в 2023 году, что является следствием более высоких процентных ставок по кредитам из-за ужесточения денежно-кредитной политики Европейским центральным банком и НБС, а также ужесточения стандартов кредитования коммерческих банков, сроков погашения кредитов по схемам гарантирования и высокой базы по сравнению с предыдущим годом.
По итогам 2023 года общий объем внутренних кредитов без учета влияния обменного курса увеличился на целый процентный пункт по сравнению с предыдущим годом.
Как домохозяйства, так и экономика внесли положительный вклад в годовой рост общего объема внутренних кредитов на конец 2023 года. Результаты опроса о банковской кредитной активности свидетельствуют о том, что банки большую часть года ужесточают стандарты, по которым они выдают кредиты экономике и населению, говорится в сообщении Нацбанка.
Рост кредитов экономике по итогам 2023 года был обусловлен ростом инвестиционных кредитов, и, как и в предыдущем периоде, доминирующую долю в кредитах экономике занимали кредиты на ликвидность и оборотные средства, а также инвестиционные кредиты.
В связи со сроком погашения кредитов по схемам гарантирования, которые были одобрены преимущественно в динарах, степень динаризации размещений в экономическом секторе в 2023 году снизилась.
Доля проблемных кредитов в общем объеме кредитов экономике осталась неизменной на низком уровне в 2,1 процента, как и в предыдущем году, сообщает НБС.
Доля проблемных кредитов в общем объеме кредитов в 2023 году продолжала колебаться вблизи исторического минимума и на конец года составила 3,2%, что ниже допандемийного уровня.